Різниця між цінними паперами, наявними для продажу та торговими

Спочатку основними фінансовими інструментами торгували на ринку для простих цілей. Наприклад, акції були випущені компаніями для залучення капіталу для підживлення їх господарських операцій, облігації випускалися урядами, а власники облігацій використовували для отримання відсотків за цими фінансовими інструментами. Однак із зростанням складності на фінансовому ринку було введено велику кількість фінансових інструментів для допомоги інвесторам. Ці фінансові інструменти включають, але не обмежуються ними, форвардні контракти, майбутні, своп, опціони, сертифікат депозитів, біржові фонди або ETF, взаємні фонди, цінні папери, що зберігаються до погашення, ф'ючерси на процентну ставку, ф'ючерси на облігації тощо. Ці цінні папери не тільки дозволяли інвесторам інвестувати розумніші способи, але вони також дозволили інвесторам отримувати величезні прибутки, вирішуючи швидко змінюються тенденції ринку. Тому мета цих цінних паперів полягає у полегшенні інвестиційних рішень, утримуючи фізичну особу від втрати значної суми своїх грошей.

Цінні папери, доступні для продажу, та цінні папери - два приклади таких інструментів. Ці цінні папери в основному класифікуються як торгові або утримувані для продажу під час їх придбання. Метою придбання цінних паперів, доступних для продажу, є утримання їх на невизначений термін або управління експозицією процентної ставки, вимог ліквідності та ризику передплати. З іншого боку, торгові цінні папери купуються з метою максимізації прибутку шляхом перепродажу або підвищення курсу. Щоб краще зрозуміти різницю між ними, важливо детально розібратися в особливостях цих цінних паперів.

Цінні папери, доступні для продажу (AFS)

ДФС - це приклад інструменту власного капіталу або боргу, який купується з наміром перепродати ще до настання строку погашення, якщо він має такий. ДФС не мають стратегічного характеру, оскільки вони не проводяться з метою торгівлі, а також не належать до категорії утримуваних для погашення. Більше того, вони легко доступні на ринку за ринковою ціною.

Торгівля цінними паперами

З іншого боку, торгові цінні папери - це фінансові інструменти, які зберігаються з наміром купувати та продавати за короткий проміжок часу, тобто менше, ніж за дванадцять місяців. Зазвичай їх проводять фінансові установи з метою купівлі та продажу в короткостроковій перспективі.

Різниця між цінними паперами, доступними для продажу, і торговими цінними паперами

Нижче наведено деякі відмінності між цінними паперами, доступними для продажу, та торговими цінними паперами:

• Довгостроковий Vs. Короткий термін

Цінні папери, доступні для продажу-Як вже було сказано, ДФС не мають строку погашення, і вони, як правило, тримаються на більш тривалий період, ніж торгують цінними паперами.

Торгівля цінними паперами-Ці цінні папери зберігаються на коротший термін, оскільки керівництво активно купує або продає їх для отримання короткострокових прибутків від цих інвестицій. Зазвичай вони тримаються на кілька годин або днів, але це залежить від характеру цінного папера та ринку, на якому він торгується..

• Намір придбати

Торгівля цінними паперами-Ці цінні папери зазвичай купуються з метою отримання прибутку за короткий термін. Ось чому вони не проводяться довше.

Доступно для продажу-Цими фінансовими інструментами не активно керуються з наміром продавати для отримання короткострокового прибутку. Натомість ці цінні папери у певний момент утримуються та встановлюються компаніями. На відміну від торгових цінних паперів, ДФС не купуються та не продаються активно як торгові цінні папери, а також не тримаються протягом невизначеного періоду часу, щоб продовжувати отримувати прибутки від своїх інвестицій. Натомість ці інструменти легко продаються на ринку керівництвом ... Коротше кажучи, це цінні папери, які можуть зберігатися довший період, але можуть бути продані відповідно до рішення керівництва..

• Лікування обліку

Цінні папери, доступні для продажу-Цінні папери, доступні для продажу, скорочуються як AFS. Вони відображаються у фінансовій звітності за справедливою вартістю; при цьому зміни вартості в інший обліковий період йдуть у напрямку сукупного доходу до продажу цінних паперів. Однак, коли ці цінні папери продаються, нереалізований прибуток або збиток в іншому сукупному доході (OCI) відміняється, а реалізований прибуток або збиток переходить до звіту про прибутки та збитки. Реалізована сума являє собою різницю між ціною продажу та ціною придбання.

Наприклад, якщо AFS купуються з грошовою сумою в 200 000 доларів, то рахунок на цінних паперах, доступних для продажу, списується, а залишок готівки зараховується на ту саму суму. Однак якщо вартість АФУ зменшиться до 100 000 доларів США до наступного звітного періоду, сума інвестицій буде зменшена, щоб справедливо відобразити зміни, що відбулися в її справедливій ринковій вартості. Зниження вартості буде визнано в OCI. Аналогічно, якщо значення збільшується в наступному звітному періоді, його слід також визнати в OCI. ДФС не потрібно продавати для того, щоб про зміну його вартості повідомили в іншому сукупному доході. Це причина, чому вони називаються "нереалізованими" прибутками або збитками, поки ці фінансові інструменти не будуть продані.

Торгівля цінними паперами-Торгові цінні папери також відображаються у фінансовій звітності за справедливою вартістю, але вони спочатку визнаються у фінансовій звітності за первісною вартістю. З плином часу ринкова вартість цих цінних паперів змінюється, і до кінця одного облікового періоду, якщо вона не продається, її справедлива вартість порівнюється з первісною вартістю купівлі для обчислення будь-яких нереалізованих збитків чи прибутків. Справедлива вартість цінних паперів на кінець кожного бухгалтерського періоду згодом порівнюється з справедливою вартістю на кінець наступного облікового періоду разом з будь-якими прибутками або збитками, визнаними доходами або витратами за цей період.

Наприклад, якщо в останньому звітному періоді цінний папір має справедливу вартість 1500 доларів США, а по закінченні поточного періоду його вартість на ринку досягає 1800 доларів США. Коригування справедливої ​​вартості доведеться обліковувати шляхом списання 300 доларів США на рахунок коригування справедливої ​​вартості цінних паперів та додавання решти 1500 доларів на рахунок торгових цінних паперів, щоб досягти загальної справедливої ​​вартості 1800 доларів на кінець періоду.

• Критерії визнання

Доступні до продажу-Зміни, що відбулися у вартості AFS, згодом визнаються на рахунку, який називається нереалізованим прибутком або збитками в OCI. Цей рахунок в основному міститься в капіталі акціонерів; отже, у звіті про прибутки та збитки не відображається жодна сума.

Торговий рахунок-На відміну від цінних паперів, доступних для продажу, торгові цінні папери згодом визнаються операційними доходами у звіті про прибутки та збитки.

Для бухгалтера дуже важливо ознайомитись з різницею цих цінних паперів, оскільки це дозволяє їм записувати їх у потрібний період з правильною сумою, а не занижувати або завищувати вищезазначені рахунки. Аналогічно, інвестори також повинні знати різницю між ДФС та торговими цінними паперами, щоб перевірити, чи відповідають ці інвестиції їхнім фінансовим цілям. Наприклад, якщо наміром інвестора є продаж цінних паперів для отримання прибутку в короткостроковій перспективі, то він або вона повинні піти на торгівлю цінними паперами.